Buy Now, Pay Later : le potentiel des paiements transfrontaliers pour un secteur en mutation

Le secteur des paiements Buy now, pay later (BNPL) a été confronté à de nombreux bouleversements au cours des derniers mois. La faiblesse des bénéfices et des performances boursières a incité plusieurs des plus grands fournisseurs à licencier, tandis que les réglementations ont commencé à se durcir, le secteur faisant l’objet d’une surveillance accrue. Parallèlement, les principaux acteurs sont confrontés à la perspective d’une concurrence accrue, notamment de la part d’Apple, par le biais de son service Apple Pay Later.

Ce paysage met le secteur sous une pression considérable, mais il existe sans aucun doute encore de grandes opportunités dans cet espace. Un rapport récent de la société FXC Intelligence, a révélé que la grande majorité des offres BNPL peuvent être regroupées en sept catégories – application, extension de navigateur, B2B, carte, finance, place de marché et super application – bien que de nombreux acteurs comme Affirm, Klarna et Zip opèrent sur plusieurs modèles.

Les lancements récents de sociétés telles qu’Apple, NatWest, Santander et Zopa, ainsi que les nouvelles offres de ceux qui sont déjà dans l’espace, notamment PayPal, montrent qu’il existe encore de grandes opportunités dans le secteur des BNPL. Cependant, la BNPL transfrontalière est un domaine qui reste largement sous-exploré.

BNPL et paiements transfrontaliers : L’opportunité

La grande majorité des plus de 150 sociétés qui opèrent dans le domaine des paiements BNPL à l’échelle mondiale ne proposent pas de services transfrontaliers dans le cadre de leurs prestations. En d’autres termes, les clients ne peuvent utiliser leurs produits que s’ils disposent d’un compte bancaire dans le pays ou le territoire où ils sont basés, et il n’est pas possible de convertir les devises dans le cadre du service.

Dans le secteur BNPL grand public, qui représente la grande majorité du marché, les clients qui achètent un article dans une boutique en ligne basée dans un autre pays verront donc un ensemble d’options différentes à la caisse par rapport aux acheteurs basés dans le même pays. Alors que les clients nationaux auront généralement la possibilité de diviser le coût en plusieurs versements – 3 pour de nombreux fournisseurs, y compris PayPal et Klarna, mais 4 ou 6 pour Affirm et Afterpay et encore plus pour d’autres – ceci ne sera pas disponible pour les clients transfrontaliers.

En général, ces clients accèderont au paiement de manière classique, même avec un fournisseur BNPL, dans la devise locale du magasin. La conversion de la devise sera donc généralement gérée par leur banque ou leur carte, qui ajoutera des frais au processus.

Le fournisseur BNPL est donc perdant à plusieurs égards sur ces transactions. Tout d’abord, il ne perçoit pas les frais de commerçant qu’il facture généralement à un magasin pour chaque transaction BNPL. Deuxièmement, il perd la possibilité de facturer la conversion de devises et, troisièmement, il n’obtient pas les frais de retard potentiels, dans les cas où la société les facture.

Ces achats transfrontaliers ne représentent en aucun cas la majorité des ventes, et dans certains cas, ils ne représentent qu’une fraction des transactions d’un magasin. Cependant, les achats transfrontaliers constituent une catégorie croissante du commerce électronique qui a augmenté pendant la pandémie. Les données de Shopify sur ses ventes annuelles du Black Friday montrent que 15 % des commandes étaient transfrontalières en 2021, contre 14 % en 2020. Et notamment les flux les plus populaires ont également nécessité une conversion de devises, les États-Unis vers le Canada, le Canada vers les États-Unis et le Royaume-Uni vers les États-Unis étant en tête de liste.

Le défi de la vente transfrontalière BNPL

Cependant, s’il existe des opportunités considérables pour les BNPL transfrontaliers destinés aux consommateurs, il y a de bonnes raisons pour lesquelles de nombreuses entreprises choisissent de ne pas toucher à cet espace.

Tout d’abord, cela complique le profil de risque déjà potentiellement élevé des BNPL. Le risque de défaillance étant présent dans toutes les transactions BNPL, les entreprises doivent être certaines de pouvoir récupérer ce qu’elles prêtent, ce qui peut être plus difficile à réaliser sur certains marchés. De même, les contrôles KYC et de crédit sont plus complexes lorsqu’ils impliquent d’autres systèmes financiers, et nécessitent donc un travail supplémentaire à inclure pour chaque nation soutenue par une entreprise.

Il existe toutefois des moyens de contourner ce problème. Certaines entreprises, telles que Klarna et Afterpay, ont permis la mise en place de BNPL transfrontaliers en regroupant leurs différents marchés nationaux dans le monde. Dans ce cas, un client peut utiliser le service BNPL de la société sur n’importe quel marché où elle opère, à condition qu’il soit également basé sur l’un de ses principaux marchés. Les différents composants du service sont gérés au niveau national, mais avec une conversion monétaire entre les deux pour fournir le service à l’étranger.

Dans d’autres situations, les entreprises limitent certains aspects de leur service sur les marchés où le profil de risque ne convient pas à leurs activités. Par exemple, Atome, qui opère sur le marché asiatique très fragmenté, prend en compte le risque de chaque commerçant lorsqu’il est intégré et propose un niveau de service BNPL qui le reflète.

Au-delà du risque, il y a aussi la question des normes et des attentes locales. Toute société de paiement opérant à l’échelle internationale doit être consciente des différentes méthodes de paiement locales, mais avec BNPL, les sociétés doivent également être attentives aux différences d’attentes concernant les expériences de paiement et la confiance.

De nombreuses entreprises y sont parvenues, mais cela souligne l’importance de localiser les services plutôt que de les proposer tels quels avec une prise en charge des paiements internationaux.

Se différencier sur un marché difficile

Malgré les difficultés que pose la BNPL transfrontalière, elle représente un moyen essentiel de se démarquer sur un marché de plus en plus encombré. Les grands acteurs ayant une forte présence internationale proposent déjà ce service, et s’il permet aux commerçants de réaliser des ventes supplémentaires, il constituera un argument supplémentaire de poids pour les petits acteurs qui cherchent à se démarquer.

Bien que l’on ne sache pas encore si et quand Apple Pay Later proposera ce service, il est probable qu’il sera proposé parallèlement à un déploiement international de l’offre BNPL, ce qui permettra aux clients de fractionner en plusieurs versements leurs achats en ligne dans des magasins internationaux et leurs achats en personne pendant leurs vacances.

Pour l’espace de paiements BNPL, le ralentissement actuel montre qu’il est essentiel de regarder au-delà des opportunités faciles à saisir pour réussir. Les paiements transfrontaliers représentent une opportunité clé.

Article traduit de Forbes US – Auteur : Daniel Webber

<<< À lire également : Le paiement : nouveau vecteur stratégique des entreprises >>>